 |
|
Теоретическая часть
В финансовом плане определяются окончательные результаты производственной и финансовой деятельности предприятия.
Обязательным является составление плана по прибылям и убыткам (табл.7.1) и определение сумм уплачиваемых налогов (табл.7.2,7.3)
Таблица 7.1 – Отчет о прибылях и убытках
| Наименование показателя | Значение показателя | ||
| 1-й год | 2-й год | 3-й год | |
| 1 . Выручка от реализации товаров, продукции, работ, услуг (без НДС) | |||
| 2. Себестоимость реализации товаров, продукции, работ, услуг | |||
| 3. Прибыль (убыток) от реализации | |||
| 4. Доходы операционные | |||
| 5. Расходы операционные | |||
| 6. Прибыль (убыток) от операционной деятельности | |||
| 7. Прибыль (убыток) от финансово-хозяйственной деятельности | |||
| 8. Доходы внереализационные | |||
| 9. Расходы внереализационные | |||
| 10. Прибыль (убыток) от внереализационной деятельности | |||
| 11 . Прибыль (убыток) валовая (отчетного периода) | |||
| 12. Налог на прибыль | |||
| 13. Чистая прибыль | |||
| 14. Рентабельность производства, % |
Реализация любого инвестиционного проекта связана с определенным риском, полностью которого избежать невозможно. Поэтому важно определить вероятность наступления того или иного вида риска и выработать ряд мероприятий по его предотвращению. Существует много видов рисков и соответственно большое количество мер их нейтрализации.
Таблица 7.2 – Расчет суммы налогов, относимых на финансовые результаты
| Вид налога | Годовая сумма, тыс. руб. | Расчет |
| 1-й год 1. 2. … Итого | ||
| 2-й год 1. 2. … Итого | ||
| 3-й год 1. 2. … Итого | ||
| Всего |
Таблица 7.3 – Общая сумма налогов, уплачиваемых предприятием
| Вид налога | 1-й год | 2-й год | 3-й год | |||
| сумма, тыс. руб. | уд.вес, % | сумма, тыс.руб. | уд.вес, % | сумма, тыс.руб. | уд.вес, % | |
| 1. | ||||||
| 2. | ||||||
| - | ||||||
| - | ||||||
| Итого |
На эксплуатационной стадии инвестиционного проекта мероприятия по снижению вероятности рисков могут быть следующими:
1. Усиление рекламной деятельности – 15 %
2. Проведение работы с потребителями – 10 %
3. Совершенствование своего товара, улучшение его качества и характеристик – 20 %
4. Сокращение непроизводственных расходов – 5 % , .
5. Работа с разными поставщиками комплектующих и материалов – 15%
6. Обучение персонала - 10 %
Таблица 7.4 – Риски подготовительной и строительной стадий
| Наименование (содержание) риска | Оказываемое влияние | Вес уд. 
| Вероятность 
| Балл 
|
| Подготовительная стадия удаленность от транспортных узлов доступность альтернативных источников сырья подготовка право-устанавливающих документов организация финансирования и страхование кредитов создание дилерской сети, центров ТО и ТР | --- 0,2 0,2 0,3 --- | --- 0,5 0,5 0,7 --- | ||
| Строительная стадия неплатежеспособность заказчика непредвиденные затраты в т.ч. из-за инфляции недостатки проектно- изыскательских работ несвоевременная поставка комплектующих несвоевременная подготовка РСС и рабочих недобросовестность подрядчика | увеличение сроков строительства и снижение уровня качества разработки | 0,1 0,05 0,1 --- 0,05 | 0,4 0,2 0,3 --- 0,1 | |
| ИТОГО |
При оценке риска в производственной деятельности необходимо произвести расчет точки безубыточности (аналитическим и графическим путем), цену безубыточной реализации продукции, уровень диапазона безопасности (резерва прибыльности).
Оценка эффективности инвестиционного проекта
Достоверно судить о целесообразности внедрения в производство разработанного инвестиционного проекта можно судить по проведению оценки его эффективности. При этом необходимо определить две группы показателей. Первая - характеризует эффективность деятельности в ходе реализации инвестиционного проекта:
- прибыльность проекта;
- рентабельность капитала;
- показатели финансового состояния.
Вторая – характеризует эффективность инвестиций в проект:
- эффект от операционной деятельности;
- эффект от инвестиционной деятельности;
- эффект от финансовой деятельности;
- поток реальных денег;
- сальдо реальных денег;
- показатели коммерческой эффективности проекта:
а) срок окупаемости;
б) чистый дисконтированный доход;
в) индекс прибыльности (рентабельности);
г) внутренняя норма доходности.
Задания
Задание 7.1
Определить суммы доходов для антикоррозийного цеха (ин предыдущих работ) по годам и в целом за 3 года при уровне рентабельности, равном 35%.
Задание 7.2
Определить суммы налогов, включаемых в операционные расходы для антикоррозийного цеха из предыдущей задачи.
Таблица 7.4 – Виды налогов, относимых на финансовые результаты
| Наименование налога | База налогообложения | Ставка |
| 1. Налог на имущество | Стоимость имущества | 2,2 % |
| 2. Земельный налог | ||
| 3. … |
Задание 7.3
Составить отчет о прибылях и убытках для антикоррозийного цеха из предыдущей задачи.
Таблица 7.5 – Отчет о прибылях и убытках антикоррозийного цеха.
| Наименование показателя | Код строки | За отчетный период | За аналогичный период предыдущего года |
| 1. ДОХОДЫ И РАСХОДЫ ПО ОБЫЧНЫМ ВИДАМ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ | |||
| Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей) | |||
| в т. ч. от продажи: | |||
| услуг | |||
| товаров | |||
| Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг | |||
| в т. ч. проданных | |||
| услуг | |||
| товаров | |||
| Валовая прибыль | |||
| Коммерческие расходы | |||
| Управленческие расходы | |||
| Прибыль (убыток) от продаж | |||
| 2. ОПЕРАЦИОННЫЕ ДОХОДЫ И РАСХОДЫ | |||
| Проценты к получению | |||
| Проценты к уплате | |||
| Доходы от участия в других организациях | |||
| Прочие операционные доходы | |||
| Прочие операционные расходы | |||
| 3. ВНЕРЕАЛИЗАЦИОННЫЕ ДОХОДЫ И РАСХОДЫ | |||
| Внереализационные доходы | |||
| Внереализационные расходы | |||
| Прибыль (убыток) до налогообложения | |||
| Налог на прибыль и иные аналогичные обязательные платежи | |||
| Прибыль (убыток) от обычной деятельности | |||
| 4. ЧРЕЗВЫЧАЙНЫЕ ДОХОДЫ И РАСХОДЫ | |||
| Чрезвычайные доходы | |||
| Чрезвычайные расходы | |||
| Чистая прибыль (нераспределенная прибыль (убыток) отчетного периода) |
Задание 7.4
Определить общую сумму налогов, выплачиваемых для антикоррозийного цеха автомобилей.
Таблица 7.6 – Исходные данные
| Наименование налога | База налогообложения | Ставка |
| НДС | доб. стоимость (объем продаж) | 18% |
| Налог на прибыль | прибыль | |
Задание 7.5
Определить уровень риска инвестиционного проекта на подготовительной и строительной стадиях и оценить влияние, оказываемое рисками (табл. 7.4.).
Задание 7.6
Определить уровень риска инвестиционного проекта на эксплуатационной стадии до и после внедрения организационных мер по профилактике и нейтрализации рисков, оценить влияние, оказываемое им.
Таблица 7.7 – Риски эксплуатационной стадии инвестиционного проекта
| Наименование (содержание) риска | Оказываемое влияние | До внедрения | После внедрения | ||||
| Вероятность
| Балл
| Мероприятия по снижению рисков | Вероятность
| Балл
| Мероприятия по сниже-нию рисков | ||
| 1 .Финансово-экономические риски: - неустойчивость спроса | 0,1 | 0,3 | |||||
| - появление альтернативного продукта | 0,05 | 0,2 | |||||
| - снижение цен конкурентами | 0,05 | 0,2 | |||||
| - увеличение производства у конкурентов | 0,05 | 0,1 | |||||
| - рост налогов | 0,05 | 0,5 | |||||
| - неплатежеспособность потребителей | 0,1 | ||||||
| Продолжение таблицы 7.7 | |||||||
| - рост цен на сырье, материалы, перевозки | 0,1 | ||||||
| - зависимость от поставщиков | 0,1 | ||||||
| - недостаток оборотных средств | 0,1 | ||||||
| 2. Социальные: - трудности с набором квалифицированной рабочей силы | 0,1 | 0,5 | обуче-ние персо-нала – 15% | ||||
| - угроза забастовок | --- | --- | |||||
| - отношение местных властей | --- | --- | |||||
| - недостаточный для удержания персонала уровень оплаты труда | 0,1 | ||||||
| - недостаточная квалификация кадров | --- | --- | |||||
| 3. Технические: - нестабильность качества сырья и материалов | 0,1 | ||||||
| - новизна технологии | 0,5 | 0,05 | |||||
| - недостаточная надежность технологии | --- | --- | |||||
| - изношенность оборудования | --- | --- | |||||
| - отсутствие резерва мощности | 0,2 | 0,04 | |||||
| 4. Экологические: - вероятность залповых выбросов | --- | --- | |||||
| - выбросы в атмосферу и сброс в воду | --- | --- | |||||
| - близость населенного пункта | --- | --- | |||||
| - вредность производства | --- | --- | |||||
| - складирование отходов | --- | --- | |||||
| ИТОГО |
Вопросы к практическому занятию
7.1. По каким схемам организуется внутрифирменное финансовое планирование?
7.2. Как составляется финансовый план?
7.3. Как влияет уровень инфляции на финансовое планирование?
7.4. Каким минимальным числом показателей можно охарактеризовать финансовое положение предприятия в предстоящий период?
7.5. Что такое бюджетный процесс?
7.6. Какова структура расходов на содержание и ремонт жилищного фонда?
7.7. Используются ли какие-нибудь нормативы в планировании расходов?
Литература
[1 – 9].