Главная | Обратная связь

Анализ финансовых ресурсов ОАО «Оренбургское хлебоприемное предприятие»

Собственным капиталом называется общая сумма средств, принадлежащих предприятию. Он состоит из вложенных собственниками предприятия при его создании (уставный капитал) и средств, накопленных в процессе хозяйственной деятельности. В свою очередь, накопленные средства подразделяются на дополнительно вложенный капитал, резервный фонд, нераспределенную прибыль. Проанализируем динамику собственного капитала ОАО «Оренбургское ХПП» в следующей таблице.

Таблица 3.1 – Динамика собственного капитала в ОАО «Оренбургское ХПП», тыс. руб.

В ходе изучения таблицы, можно сказать, что итоговая сумма собственного капитала в обществе в 2013 г. в сравнении с 2011 г. увеличилась на 8,9% или 8291 тыс. руб., в результате роста суммы чистых активов на 9,7%, увеличение которых приводит к высокому уровню платежеспособности организации. Величина нераспределенной прибыли выросла на 10,7% и составила в отчетном 2013 г. 85863 тыс. руб.

Прибыль представляет собой конечный финансовый результат, характеризующий производственно-хозяйственную деятельность всего предприятия, то есть составляет основу экономического развития предприятия. За счет нее выполняется часть обязательств перед бюджетом, банками и другими предприятиями. Таким образом, прибыль становится важнейшей характеристикой для оценки производственной и финансовой деятельности предприятия. Она характеризует сметы его деловой активности и финансовое благополучие. За счет отчислений от прибыли в бюджет формируется основная часть финансовых ресурсов государства, региональных и местных органов власти, и от их увеличения в значительной мере зависят темпы экономического развития страны, отдельных регионов, приумножения общественного богатства и, в конечном счете, повышения жизненного уровня населения. Прибыль представляет собой разность между суммой доходов и убытков, полученных от разных хозяйственных операций. Именно поэтому она характеризует конечный финансовый результат деятельности предприятий. Рассмотрим динамику прибыли ОАО «Оренбургское хлебоприемное предприятие»по отчету о прибылях и убытках за 2011-2013 гг.

Таблица 3.2 – Динамика прибыли ОАО «Оренбургское ХПП», тыс. руб.

Как свидетельствует представленные в таблице данные, в рассматриваемый период валовая прибыль повысилась на 22,7% и составила в отчетном 2013 г. 58675 тыс. руб. Это произошло за счет того, что снижение себестоимости происходило более высокими темпами, чем снижение выручки от продаж (98,6>96,1).

Величина прибыли от продаж за счет роста валовой прибыли и снижения величины управленческих расходов (в отчетном году составили 30631 тыс. руб.) значительно увеличилась на 80,9% и составила в отчетном году 28044 тыс. руб. – наибольший показатель за рассматриваемые три года. Это произошло за счет внедрения новых технологий по переработке и производству продукции.

Прочие доходы организации в рассматриваемый период увеличились на 20,6% и составили в 2013 г. 17518 тыс. руб., величина прочих расходов, напротив, снизилась на 9,7% и составила 17422 тыс. руб. Величина процентов к уплате значительно увеличилась – в 7,54 раза и составила 53334 тыс. руб. Это произошло за счет увеличения долговых обязательств предприятия. Также выросли проценты к получению в 2,48 раза и составили 27680 тыс. руб.

Чистая прибыль организации за рассматриваемый период стремительно уменьшилась на 94,9%, составив в отчетном 2013 году 555 тыс. руб. За период 2011-2013 гг. чистая прибыль уменьшалась с каждым годом. Такое низкое значение можно связать с тем, что у предприятия большое количество долговых обязательств, по которым необходимо рассчитываться. Данный показатель необходимо увеличивать, потому что уменьшение величины чистой прибыли приводит к снижению эффективности основной деятельности предпри­ятия.

Основные средства имеют большое значение для любого сельскохозяйственного предприятия, от их количества, стоимости, эффективности использования зависят конечные результаты деятельности предприятия: выпуск и реализация продукции, её себестоимость, прибыль, рентабельность, финансовое состояние.

При анализе основных средств изучают их состав, структуру, динамику; оценивают техническое состояние, степень обновления и технического совершенствования. Рассмотрим Движение и состояние основных средств в ОАО «Оренбургское ХПП» в следующей таблице.

Таблица 3.3 – Движение и состояние основных средств в ОАО «Оренбургское ХПП»

В 2013 г. наличие основных средств на начало года составило 157114 тыс. руб., что на 18950 тыс. руб. больше чем в 2011 г. Коэффициент выбытия в 2011 г. был равен 0,01, это говорит о том, что 1% от общей доли основных средств, имевшихся к началу отчётного периода, выбыло из-за ветхости и износа, в 2013 г. этот показатель равен 0,1% или 139 тыс. руб. Коэффициент обновления в 2013 г. равен 0,14, это говорит о том, что 14% от имеющихся на конец отчётного периода основных средств составляют новые средства, в 2011 г. этот коэффициент равен 5%. Так как коэффициент выбытия меньше коэффициента обновления на протяжении всего рассматриваемого срока, то имеет место расширенное воспроизводство основных фондов.

Коэффициент износа основных средств в 2013 г. равен 0,56, это говорит о том, что 56% от стоимости основных средств уже перенесены на стоимость готовой продукции, в 2011 году – 60%, в 2012 году – 59%. Коэффициент годности в 2013 г. равен 0,44, т.е. 44% от первоначальной стоимости основных средств составляет их остаточная стоимость. Чем выше коэффициент годности, тем лучше техническое состояние основных средств. Нормативное значение К≥ 0,5, значит техническое состояние основных средств ОАО «Оренбургское ХПП» меньше нормативного, необходимо обновлять основные средства.

Деловая активность – так же как и остальные показатели финансового состояния - важнейшая характеристика экономического состояния и развития предприятия. Деловая активность предприятия в финансовом аспекте проявляется, прежде всего, в скорости оборота его средств. Анализ деловой активности предприятия дает возможность оценить имущественное положение предприятия; возможность погашения возникших обязательств; достаточность капитала для текущей деятельности и долгосрочных инвестиций; способность к наращению капитала; рациональность привлечения заемных средств и т. д. Показатели деловой активности ОАО «Оренбургское ХПП» представлены в табл. 3.4.

Таблица 3.4 – Динамика показателей деловой активности ОАО «Оренбургское ХПП»

Данные таблицы свидетельствую о том, что в 2013 г. оборачиваемость всего имущества общества за отчетный период составила 0,29 оборота, также наблюдается отрицательная динамика оборотов имущества на 19,4% или 0,07 оборота в сравнении с 2011 г. Нормативных значений коэффициента оборачиваемости имущества нет, поэтому необходимо исследовать непосредственно динамику изменения данного показателя во времени для одного предприятия.

Оборачиваемость оборотных средств в 2013 г. составила 0,36 оборотов в год или 1008,8 дней, т.е. за данный промежуток времени предприятию возвращаются его оборотные средства в виде выручки от реализации продукции, в 2012 г. за 901 дней, в 2011 г. за 935,9 дней. Нормативным значением является К>0,7, значит оборачиваемость оборотных активов ОАО «Оренбургское ХПП» не соответствует нормативному значению, что говорит о необходимости дальнейшего совершенствования системы управления оборотными средствами.

Оборачиваемость запасов в 2013 г. составила 10,24 оборотов или 35,6 дней, таким образом, за данный промежуток времени предприятию возвращаются затраченные запасы в виде выручки от реализации продукции, в 2012г. за 48,3 дня, в 2011 г. за 62,9 дней. Нормативным значение является К>4, т.е. оборачиваемость запасов предприятия за весь рассматриваемый срок соответствует нормативному значению, что положительно характеризует деятельность фирмы.

В динамике показателей наблюдается рост деловой активности при оборачиваемости запасов, так как в оборотах динамика растет, а в днях снижается, т.е. за меньший промежуток времени предприятие вернет в виде выручки от реализации продукции сумму затраченных активов, при оборачиваемости оборотных средств – наоборот наблюдается незначительное замедление.