 |
|
Перечислите показатели финансового состояния, которые можно получить из сравнительного аналитического баланса.
Задание №1
Используя данные бухгалтерского баланса, составьте сравнительный аналитический баланс и проанализируйте:
- динамику и структуру активов;
- динамику и структуру пассивов.
Напишите вывод об имущественном положении организации и о состоянии источников имущества (капитале) организации.
Схема аналитического баланса
| Наименование статей | Абсолютные величины | Относительные величины | Изменения | |||||||
| на нач. года | на конец года | на начало года | на конец года | в абсолют.велич. | в структуре | в % к величине на начало года | в % к изменению итога баланса | |||
| 6=3-2 | 7=5-4 | 8=6/2*100 | ||||||||
| АКТИВ А … Аi … An | A1 | A2 |
|
| A2 - A1 = ∆А |
∆ 
| 
| 
| ||
| БАЛАНС (Б) | Б1 | Б2 | ∆Б= Б2 – Б1 | 
| ||||||
| ПАССИВ П … ПJ … Пm | П1 | П2 |
|
| П2 - П1 = ∆П |
∆ 
| 
| 
| ||
БАЛАНС (Б)
| Б1 | Б2 | ∆Б= Б2 – Б1 |
|
| Наименование статей | Абсолютные величины | Относительные величины | Изменения | |||||
| на начало года | на конец года | на начало года | на конец года | в абсолютных величинах | в структуре | в % к величине на начало года | в % к изменению итога баланса | |
| 6=3-2 | 7=5-4 | 8=6/2*100 | ||||||
| Внеоборотные активы 1.1ОС (150) | 289 798 | 330 506 | 0,33 | 0,33 | 40 708 | 0,14 | 7,12 | |
| 1.2 Отложенные налоговые активы (180) | 3 167 | 0,00 | 0,01 | 4 096 | 1,29 | 0,77 | ||
| 1.3 Прочие внеоборотные активы (190) | 0,00 | 0,00 | 0,34 | 2,98 | ||||
| Итого по разделу | 293 790 | 338 871 | 0,34 | 0,34 | 45 081 | 0,00 | 0,15 | 6,52 |
| Оборотные активы 2.1Запасы (210, 220) | 39 835 | 0,05 | 0,04 | 3 110 | 0,08 | 12,81 | ||
| 2.2 Дебиторская задолж. (230) | 0,61 | 0,60 | 67 321 | - 0,01 | 0,13 | 7,83 | ||
| 2.3 Денежные средства (250) | 9 938 | 16 997 | 0,01 | 0,02 | 7 059 | 0,01 | 0,71 | 1,00 |
| 2.4 Прочие оборотные активы (260) | 3 786 | 13,92 | 0,07 | |||||
| Итого по разделу (290) | 577 403 | 0,66 | 0,66 | 81 276 | 0,00 | 0,14 | 7,10 | |
| БАЛАНС |
Вывод: Как видно из аналитического баланса, за отчётный период активы организации увеличились на 267 684 т.р. или на 0,1 %. По сравнению с прошлым отчетным периодом наблюдается увеличение внеоборотных активов на 52 434 т.р., что связано с появлением прочих внеоборотных активов на сумму 1 102 т.р. (материалы для строительства основных средств), увеличением основных средств на 46 030 т.р. и увеличением отложенных налоговых активов на 5 302 т.р. (отложенный налог на прибыль).
По оборотным активам так же наблюдается увеличение на 267 684 т.р., связи с увеличением уплаченного НДС на 2 401 т.р., дебиторской задолженности на 216 925 т.р. (ДЗ по уплаченным авансам), а так же прочих оборотных активов на 4 035 т.р. Иначе говоря, за отчетный период в оборотные ср-ва было вложено более чем в 2 раза ср-в, чем в основной капитал.
Пассив
| Наименование статей | Абсолютные величины | Относительные величины | Изменения | |||||
| на начало года | на конец года | на начало года | на конец года | в абсолютных величинах | в структуре | в % к величине на начало года | в % к изменению итога баланса | |
| 6=3-2 | 7=5-4 | 8=6/2*100 | ||||||
| Капитал и резервы 3.1 УК (310) | 36 770 | 36 770 | 0,04 | 0,04 | -0,01 | 1,00 | ||
| 3.2 Переоценка внеоборотных активов | 0,21 | 0,18 | -0,03 | |||||
| 3.3 Добавочный и резервный капиталы (350,360) | 40 360 | 40 360 | 0,05 | 0,04 | -0,01 | 1,00 | ||
| 3.4. Нераспределенная прибыль (370) | 0,14 | 0,20 | 84 002 | 0,07 | 0,70 | 1,00 | ||
| Итого по разделу 3 (300) | 0,43 | 0,46 | 84 002 | 0,03 | 0,22 | 4,50 | ||
| 3.5Долгосрочные обязательства отложенные налоговые обязательства (420) | 10 229 | 9 566 | 0,01 | 0,01 | -663 | 0,00 | -0,06 | 1,00 |
| 3.6 Заемные средства (410) | 35 600 | 50 000 | 0,04 | 0,05 | 14 400 | 0,01 | 0,40 | 1,00 |
| Итого по разделу 4 | 45 829 | 0,05 | 0,06 | 13 737 | 0,01 | 0,30 | 1,00 | |
| 3.4Краткосрочные обязательства Заемные средства (510) | 30 000 | 0,03 | 0,02 | -14 300 | -0,02 | -0,48 | 1,00 | |
| 3.5Кредиторская задолженность (520) | 0,46 | 0,43 | 29 998 | -0,03 | 0,07 | 1,00 | ||
| 3.6Доходы будущих периодов (530) | 0,02 | 0,03 | 12 110 | 0,01 | 0,81 | 1,00 | ||
| 3.7Прочие обязательства | ||||||||
| Итого по разделу 5 | 0,51 | 0,48 | 28 618 | -0,04 | 0,06 | 1,00 | ||
| БАЛАНС |
Вывод: Как видно из аналитического баланса, за отчётный период собственные источники ср-в преобладают удельным весом, их доля увеличилась на 190 522 т.р. Это связано с увеличением нераспределенной прибыли на 190 525 т.р
Однако, долгосрочные обязательства уменьшились на 7 962 т.р., связи с уменьшением заемных средств на 8 900 т.р.
По краткосрочным обязательствам наблюдается увеличение на 85124 т.р. За отчётный период у организации появились прочие обязательства в сумме 810 т.р., так же увеличились заемные ср-ва на 700 т.р., кредиторская задолженность на 65 472 и доходы будущих периодов на 18142 т.р.
Задание №2
Оцените структуру бухгалтерского баланса с точки зрения признаков «хорошего баланса».
Рассчитайте показатели: собственные оборотные средства, текущие обязательства, рабочий капитал. Оцените их динамику.
1. Валюта баланса анализируемой организации в конце отчетного периода по сравнению с началом периода увеличилась на 126 357 т.р.;
2.Темп прироста оборотных активов в конце отчетного периода выше, чем темп прироста внеоборотных активов на 36 195 т.р.;
3. Темп роста собственного капитала выше темпа роста заемного капитала на 41 647 т.р.;
4. Доля собственных ср-в в оборотных активах на конец года составляет 122 737 т.ч, что превышает 10%, так же как и доля собственных ср-в на начало года, которая составила 83 816 т.ч.;
5.В балансе отсутствует статья "непокрытый убыток";
Вывод: анализируемый бухгалтерский баланс соответствует требованиям хорошего бухгалтерского баланса.
Задание №3
Используя данные бухгалтерского баланса, сгруппируйте активы по степени ликвидности, а пассивы - по срочности погашения и оцените ликвидность бухгалтерского баланса. Напишите вывод о степени ликвидности бухгалтерских балансов предприятия за анализируемые периоды.
| Группы показат. | Сумма, тыс. руб. | Группы показателей | Сумма, тыс. руб. | Платежный излишек (+), недостаток (-) | ||||||
| на нач. 2014 года | на конец года | на конец года | на нач. 2014 года | на конец года | на конец года | на начало 2014 года | на конец года | на конец года | ||
| Наиболее ликвидные активы | Наибол. срочные обязат. | -392872 | -415811 | -347508 | ||||||
| Быстро реализ. активы | Краткосрочные обязат. | |||||||||
| Медленно реализ. активы | Долгосрочные пассивы | -20670 | -39621 | -30597 | ||||||
| Труднореализуемые активы | Постоянные пассивы | -83816 | -122737 | |||||||
| БАЛАНС | БАЛАНС |
Задание №4
Используя данные задания 3, оцените текущую и перспективную платежеспособность за 2014 и 2012 годы. Оцените их динамику и напишите вывод об изменении платежеспособности предприятия за анализируемый период.
1.Фактическое соотношение на начало анализируемого периода:А1<П1, А2>П2, А3<П3, А4<П4.
ТЛ = (9938+527358) - ( 402810+30000) = 104486 т.р.
ПЛ = 40107-60777 = - 20 671 т.р.
2. Фактическое соотношение на конец анализируемого периода: :А1<П1, А2>П2, А3<П3, А4<П4.
ТЛ = (16997+594679) - (432808+16510) = 162358 т.р.
ПЛ = 47003-86624 = -39621 т.р.
3. Фактическое соотношение на конец 2012 года.:А1<П1, А2>П2, А3<П3, А4>П4.
ТЛ = (19828+377754) - (367336+15000) = 15246 т.р.
ПЛ = 45847-76444 = -30597 т.р.
Вывод: (Вывод на основании задания № 3)
Фактические соотношения на конец анализируемого периода:
Текущая ликвидность =104486 т.р.
Перспективная ликвидность = - 20 671 т.р.
Ликвидность баланса можно охарактеризовать как достаточную. При этом появилась тенденция уменьшения текущей ликвидности в недалеком будущем.
Сопоставление первых двух неравенств свидетельствует о том, что в ближайший к рассматриваемому моменту промежуток времени организации не удастся поправить свою платежеспособность.
Задание №5
Используя данные бухгалтерского баланса, рассчитайте финансовые коэффициенты платежеспособности (общий коэффициент платежеспособности (L1), коэффициент абсолютной ликвидности (L2), коэффициент «критической оценки» (L 3), коэффициент текущей ликвидности (L 4), коэффициент маневренности функционирующего капитала (L5), долю оборотных средств в активах (L6), коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (L7) за 2014 и 2012 годы. Оцените их динамику, сравните каждый коэффициент с нормативным значением и на- пишите вывод об изменении платежеспособности предприятия за анализируемый период.
| Показатели | На начало периода | На конец периода | Отклонение (+;-) |
| Коэффициент абсолютной ликвидности (L1) | 0,685 | 4,896 | 4,211 |
| Коэффиц ент абсолютной ликвидности (L2) | 0,036 | 0,050 | 0,013 |
| Коэффициент «критической оценки» (L 3) | 1,014 | 1,284 | 0,27 |
| Коэффициент текущей ликвидности (L 4) | 1,283 | 1,133 | -0,15 |
| Коэффициент маневренности функционирующего капитала (L5) | 0,220 | 0,879 | 0.659 |
| Доля оборотных средств в активах (L 6) | 0,756 | 0,607 | 0,151 |
| Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (L 7) | 0,186 | -0,035 | -0,221 |
1. Коэффициент абсолютной ликвидности (L1):
На начало: (9938+0,5*594679+0,3*40107)/(432808+0,5*30000+0,3*60777)=0,685
На конец: (19828+0,5* 377754+0,3*45847)/(15000+0,5*15000+0,3*76444)= 4,896
2. Коэффициент абсолютной ликвидности (L2):
На начало: 16997 / (15700+432808+27058+810)= 0,036
На конец: (19135+603) /(15000+367336+8916) = 0,050
3. Коэффициент «критической оценки» (L 3):
На начало: (16997 + 594 679) / (15700+432808+27058+810)=1,014
На конец: (19135+ 377 754 )/ (15000+367336+8916)=1,284
4. Коэффициент текущей ликвидности (L 4):
На начало: 658679/(15700+432808+27058+810)=1,283
На конец:443429/(15000+367336+8916)=1,133
5. Коэффициент маневренности функционирующего капитала (L5):
На начало: 40 107/(658 679 - 15700+432808+27058+810) = 0,220
На конец:45847/(443429-15000+367336+8916)=0,879
6. Доля оборотных средств в активах (L 6):
На начало: 658679/ 871193 =0,756.
На конец:443429 /729866 =0,607
7. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (L 7):
На начало: ( 461608 - 338871)/658679=0,186
На конец: (271086-286437) / 443429= -0,035
Вывод:На начало периода коэффициент абсолютной ликвидности L1 не соответствует нормальному ограничению, но в целом наблюдается положительная динамика коэффициентов, его рост на 4,211.
Коэффициент абсолютной ликвидности L2 так же не соответствует нормальному ограничению, но рост коэффициентов на 0,013 говорит о положительной динамике. Коэффициент абсолютной ликвидности L3 соответствует нормальному ограничению и он увеличился на 0,27.
Коэффициент абсолютной ликвидности L4 не соответствует нормальному ограничению, и по нему наблюдается уменьшение на 0,15, что является отрицательной динамикой.
Соответствие нормальному ограничению присутствует также и по коэффициенту L5, по которому так же наблюдается увеличение на 0,659.
По коэффициентам L6 и L7 наблюдается несоответствие нормальному ограничению, но коэффициент L6 увеличился на 0,151 в то время, как коэффициент L7 уменьшился на 0,221.
Задание №6 (оценка)
Рассчитайте и проанализируйте финансовые коэффициенты платежеспособности ООО «Альтаир»:
| Показатели | На начало периода | На конец периода | Отклонение (+;-) |
| Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения | -158 | ||
| Краткосрочная дебиторская задолженность | 12 303 | ||
| Запасы, НДС, долгосрочная дебиторская задолженность | -3554 | ||
| Оборотные активы, всего | |||
| Внеоборотные активы, всего | -2951 | ||
| Активы, всего | |||
| Собственный капитал | -4817 | ||
| Заемный капитал, всего | |||
| Текущие обязательства | |||
| Долгосрочные обязательства | -171 | ||
| Коэффициент абсолютной ликвидности (L2) | 0,036 | 0,050 | 0,013 |
| Коэффициент «критической оценки» (L 3) | 1,014 | 1,284 | 0,27 |
| Коэффициент текущей ликвидности (L 4) | 1,283 | 1,133 | -0,15 |
| Коэффициент_маневренности функционирующего капитала (L5) | 0,220 | 0,879 | 0,659 |
| Доля оборотных средств в активах (L 6) | 0,756 | 0,607 | 0,151 |
| Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (L 7) | 0,186 | -0,035 | -0.221 |
Напишите выводы об изменении платежеспособности организации за отчетный период, сравните полученные значения коэффициентов с оптимальными значениями.
Вывод: Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения на конец периода сократились на 158т.р в то время как кредиторская задолженность увеличилась на 7869 т.р . Запасы так же уменьшились на 3554 т.р . Но в целом оборотные активы увеличились на 6857 т.р за счет значительного увеличения дебиторской задолженности, что является не благоприятным фактором.
По внеоборотным активам наблюдается отрицательная тенденция, они сократились на 2951 т.р , но не смотря на это валюта баланса возросла на 1206 т.р , что является положительным моментом.
За отчетный период у организации уменьшился собственный капитал на 4817 т.р и увеличились заемный капитал (6023 т.р) и текущие обязательства (6194 т.р), долгосрочные обязательства сократились на 171 т.р , что является положительным моментом.
Коэффициент абсолютной ликвидности L2 не соответствует нормальному ограничению, но рост коэффициентов на 0,013 говорит о положительной динамике. Коэффициент абсолютной ликвидности L3 соответствует нормальному ограничению и он увеличился на 0,27.
Коэффициент абсолютной ликвидности L4 не соответствует нормальному ограничению, и по нему наблюдается уменьшение на 0,15, что является отрицательной динамикой.
Соответствие нормальному ограничению присутствует также и по коэффициенту L5, по которому так же наблюдается увеличение на 0,659.
По коэффициентам L6 и L7 наблюдается несоответствие нормальному ограничению, но коэффициент L6 увеличился на 0,151 в то время, как коэффициент L7 уменьшился на 0,221
Задание №7
Используя данные бухгалтерского баланса, рассчитайте и оцените финансовые коэффициенты восстановления и утраты платежеспособности L8, L9 за 2014 и 2012 годы. Проанализируйте их динамику.
2014:
L8=(1,133+6 / 12* (-0,15)) /2= 0,529
L9=(1,133+3/ 12* (-0,15)) /2= 0,555
2012:
L8=(1,283+6 /12*(-0,15)) /2= 0,604
L9=(1,283+3 /12*(-0,15)) /2= 0,623
Отклонение:
L8 = 0,529-0,604= - 0,075
L9 = 0,555-0,623= -0,068
Вывод:наблюдается тенденция уменьшенияфинансового коэффициента восстановления и утраты платежеспособности L8 на - 0,075 , так же как и коэффициента L9 на -0,068. Это говорит о том, что у организации нет реальной возможности восстановить платежеспособность в ближайшее время.
Задание №8
Используя данные бухгалтерского баланса, рассчитайте и оцените показатели вероятности банкротства по методике Э. Альтмана для двухфакторной модели (Z2) за 2014 и 2012 годы. Проанализируйте их динамику. Напишите вывод.
2014: Z2=(-0,3877)+(-1,0736)*1,133+0,057*0,537= -0,311
2012: Z2=(-0,3877)+(-1,0736)*1,283+0,057*0,628= -1,401
Отклонение: 0,311-1,401= -1,09
Вывод: показатель вероятности банкротства по методике Э.Альтмана Z2 за 2014 год, по сравнению с показателем Z2 за 2012 год, снизился на 1,09, что говорит о том, что вероятность банкротства анализируемой организации невелика.
Задание №9 (оценка)
Определите отсутствующие в таблице показатели, тип финансового состояния. Напишите вывод, сравнив вероятность банкротства двух предприятий.
Оцените вероятность банкротства каждого предприятия по системе Бивера:
| Показатели | ООО «Тисса» | ООО «Прометей» |
| Внеоборотные активы | ||
| Оборотные активы | ||
| Амортизация | ||
| Собственный капитал | ||
| Заемный капитал | ||
| Текущие обязательства | ||
| Чистая прибыль | ||
| Коэффициент Бивера | 0,020 | 0,461 |
| Коэффициент текущей ликвидности (L 4) | 0,952 | 3,286 |
| Экономическая рентабельность (R 4),% | 0,103 | |
| Финансовый леверидж, % | 0,609 | 0,356 |
| Коэффициент покрытия оборотных активов собственными оборотными средствами | -0,050 | 0,399 |
| Тип финансового состояния по критериям Бивера | Группа 3 | Группа 1 |
Вывод:Финансовое состояние организации ООО "Тисса" характеризуется преобладанием в активе баланса оборотных активов над внеоборотными на 1 530 т.р., в пассиве баланса наблюдается превышение заемного капитала над собственным на 2 086 т.р. Чистая прибыль организации ООО "Тисса" составила 8 т.р., для оценки вероятности банкротства были рассчитаны следующие коэффициенты: Бивера - 0,020, текущей ликвидности - 0,952, экономической рентабельности - 0, финансового левериджа - 0,609, покрытия оборотных активов собственными оборотными средствами - -0,050.
Следуя из этого можно сделать вывод, что финансовое положение организации "Тисса" кризисное (группа 3), что говорит о высокой вероятности банкротства.
Финансовое состояние организации ООО "Прометей" характеризуется так же преобладанием оборотных активов над внеоборотными на 1 698 т.р. и преобладанием собственного капитала над заемным на 2412 т.р. Чистая прибыль за отчетный период составила 863 т.р.
Так же для оценки вероятности банкротства были рассчитаны следующие коэффициенты: Бивера - 0,461, текущей ликвидности -3,286, экономической рентабельности -0,103, финансового левериджа -0,356, покрытия оборотных активов собственными оборотными средствами - 0,399.
Финансовое состояние ООО "Прометей" относится к 1 группе, что говорит о нормальном финансовом положении.
Задание №10
Используя данные приложений финансовой отчетности, рассчитайте и оцените финансовые коэффициенты, характеризующие вероятность банкротства по методике У. Бивера. Заполните таблицу и проанализируйте динамику показателей.
| Показатели | 2014 г. (среднее значение за год) | Отклонение (+;-) | |
| Внеоборотные активы | 316 330 | 286 437 | 29 893 |
| Оборотные активы | 618 041 | 443 429 | 174 612 |
| Амортизация | 158 833 | 53 729 | 105 104 |
| Собственный капитал | 419 607 | 271 086 | 148 521 |
| Заемный капитал | 96 956 | 91 444 | 5 512 |
| Текущие обязательства | 462 067 | 391 252 | 70 815 |
| Чистая прибыль | 85 002 | 107 520 | -9 637 |
| Коэффициент Бивера | 2,515 | 1,763 | 0,752 |
| Коэффициент текущей ликвидности (L 4) | 1,338 | 1,133 | 0,205 |
| Экономическая рентабельность (R 4),% | 0,091 | 0,147 | -0,056 |
| Финансовый леверидж, % | 0,104 | 0,125 | -0,021 |
| Коэффициент покрытия оборотных активов собственными оборотными средствами | 0,167 | -0,35 | 0,517 |
| Тип финансового состояния по критериям Бивера | Группа 1 | Группа 3 |
Вывод:В отчетном периоде валюта баланса анализируемой организации увеличилась на 204 505 т.р., собственный капитал так же увеличился на 148 521 т.р. и превысил заемный капитал на 322 651 т.р., но чистая прибыль уменьшилась на 9 637 т.р.
Исходя из этого можно перейти к финансовому состоянию организации, которое, по сравнению с предыдущим годом, улучшилось: коэффициент Бивера вырос на 0,752, коэффициент текущей ликвидности на 0,205. Но коэффициент экономической рентабельности уменьшился на 0,056, так же как и коэффициент финансового левериджа - 0,021. Коэффициент покрытия оборотных активов собственными оборотными средствами увеличился на 0,517.
Вероятность банкротства анализируемой организации минимальная.
Задание №11
Используя данные бухгалтерской отчетности, рассчитайте и оцените показатели вероятности банкротства по методике Э. Альтмана для модели ZF за 2014 и 2012 годы. Проанализируйте их динамику. Напишите вывод.
2014: ZF= 0,717 * 0,186+ 0,847 * 0,157 + 3,107 * 0,121+0,42 * 4,327 + 0, 995 * 2,295=4,743
2012: ZF= 0,717 * (-0,035) + 0,847 * 0,147 + 3,107 * 0,192 +0,42 * 0,693 + 0, 995 * 2,670=3,537
Отклонение: 4,743-3,537=1,206
Вывод:проанализировав данные бухгалтерской отчетности по методике Э.Альтмана, можно сделать вывод, что в ближайшее время организации банкротство не грозит. Коэффициент ZF за 2014 год по сравнению с коэффициентом ZF за 2012 год вырос на1,206.
Задание №12
Используя данные бухгалтерского баланса, рассчитайте финансовые коэффициенты рыночной устойчивости: коэффициент капитализации U1, коэффициент обеспечения собственными источниками финансирования U2, коэффициент финансовой независимости U3, коэффициент финансирования U4, коэффициент финансовой устойчивости U5 за 2014 и 2012 годы.
Оцените их динамику, сравните каждый коэффициент с нормативным значением и напишите вывод об изменении финансовой устойчивости предприятия за анализируемый период.
Таблица №1
| Показатели | На Начало периода | На конец периода | Отклонение (+;-) |
| Коэффициент капитализации (плечо финансового рычага) | 2,429 | 1,161 | -1,268 + |
| Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования | 0,145 | 0,186 | 0,041 - |
| Коэффициент финансовой независимости (автономии) | 0,433 | 0,463 | 0,03 - |
| Коэффициент финансирования | 0,765 | 0,861 | 0,096- |
| Коэффициент финансовой устойчивости | 0,486 | 0,522 | 0,036 - |
Вывод:для анализа рыночной устойчивости данной организации в отчетном периоде были рассчитаны следующие коэффициенты: капитализации, который на конец периода уменьшился на 1,268, обеспеченности собственными источниками финансирования, увеличившийся на 0,041, финансовой независимости, увеличившийся на 0,03, коэффициент финансирования, который так же увеличился на 0,096 и коэффициент финансовой устойчивости выросший на 0,036.
Соответствие нормальным показателям наблюдается лишь по коэффициенту капитализации.
Таблица №2
| Показатели | Прошлый год | Отчетный год | Отклонение (+;-) |
| Коэффициент капитализации (плечо финансового рычага) | 1,692 | 1,161 | -0,531 + |
| Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования | -0,035 | 0,186 | 0,221- |
| Коэффициент финансовой независимости (автономии) | 0,371 | 0,463 | 0,092 + |
| Коэффициент финансирования | 0,591 | 0,861 | 0,27 - |
| Коэффициент финансовой устойчивости | 0,461 | 0,522 | 0,061 - |
Вывод: для анализа рыночной устойчивости данной организации в отчетном году были рассчитаны следующие коэффициенты: капитализации, который на конец периода уменьшился на 0,531, обеспеченности собственными источниками финансирования, увеличившийся на 0,221, финансовой независимости, увеличившийся на 0,092, коэффициент финансирования, который так же увеличился на 0,27 и коэффициент финансовой устойчивости выросший на 0,061.
Соответствие нормальным показателям наблюдается лишь по коэффициенту капитализации.
Задание №13
Используя данные бухгалтерского баланса, проанализируйте достаточность источников финансирования для формирования запасов за 2014 и 2012 годы. Заполните аналитическую таблицу, оцените динамику показателей, определите тип финансовой ситуации предприятия за анализируемый период. Напишите вывод.
Аналитическая таблица
| Показатели | На начало периода | На конец периода | Отклонение (+;-) | Темп роста, % |
| Источники собственных средств | 119 955 | 203 957 | 84 002 | 1,700 |
| Внеоборотные активы | 293 790 | 338 871 | 45 081 | 1,153 |
| Наличие собственных оборотных средств | 83 816 | 122 737 | 38 921 | 1,464 |
| Долгосрочные кредиты и заемные средства | 59 566 | 13 737 | 1,230 | |
| Капитал функционирующий | 129 645 | 52 658 | 1,406 | |
| Краткосрочные кредиты и заемные средства | 447 758 | 476 376 | 28 618 | 1,064 |
| Общая величина основных источников формирования запасов | 81 276 | 1,141 | ||
| Общая величина запасов | 38 080 | 40 456 | 2 376 | 1,362 |
| Излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средств | 47 736 | 82 281 | - | - |
| Излишек (+) или недостаток (-) собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов | 141 846 | - | - | |
| Излишек (+) или недостаток (-) общей величины основных источников для формирования запасов | 539 323 | 618 223 | - | - |
Трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации
Ф (S)= 
| (0,0,0 ) | ( 0,0,0 ) | - | - |
На начало:
Фс>0 - 0
Фт>0 - 0
Фо>0 - 0
На конец:
Фс>0 -0
Фт>0 - 0
Фо>0 - 0
Вывод: Финансовое состояние организации кризисное, что говорит о её полной зависимости от заемных источников финансирования. Пополнение запасов производится зап счет средств, которые образуются при замедлении погашения кредиторской задолженности, так как собственного и заемного капитала не хватает для финансирования.
Задание №14
1. Чем сравнительный аналитический баланс отличается от отчетного баланса?
2. Перечислите показатели финансового состояния, которые можно получить из сравнительного аналитического баланса.
3. Каким образом проводится горизонтальный анализ отчетности?
4. Каким образом проводится вертикальный анализ отчетности?
5. Что понимается под ликвидностью баланса и ликвидностью активов?
6. Какой баланс считается абсолютно ликвидным?
7. Как рассчитать коэффициент текущей ликвидности, коэффициент критической ликвидности и коэффициент абсолютной ликвидности?
8. Что характеризует и как рассчитывается общий показатель платежеспособности?
9. Что означает несостоятельность (банкротство) организации?
10.Назовите критерии неплатежеспособности организации-должника.
11. Перечислите показатели, позволяющие оценить структуру баланса неплатежеспособной организации.
12. Какие показатели принимаются во внимание при диагностике банкротства по методикам У.Бивера и Э.Альтмана?
13. Что понимается под финансовой устойчивостью организации?
14. О чем свидетельствует коэффициент финансовой независимости, коэффициент финансирования?
1. Чем сравнительный аналитический баланс отличается от отчетного баланса?
В сравнительно - аналитическом балансе представлены лишь основные разделы баланса, а в отчетном балансе раскрываются все финансовые активы и обязательства.
Перечислите показатели финансового состояния, которые можно получить из сравнительного аналитического баланса.
Непосредственно из аналитического баланса фирмы можно получить ряд важнейших характеристик ее финансового состояния. К ним относятся:
11. общая стоимость имущества;
12. стоимость внеоборотных активов;
13. стоимость оборотных активов;
14. стоимость материальных оборотных средств;
15. величина дебиторской задолженности в широком смысле (включая авансы, выданные поставщикам и подрядчикам);
16. сумма свободных денежных средств в широком смысле (включая ценные бумаги и краткосрочные финансовые вложения);
17. величина собственных средств предприятия;
18. величина заемных средств;
19. величина долгосрочных кредитов и займов, предназначенных, как правило, для формирования основных средств и других внеоборотных активов;
20. величина краткосрочных кредитов и займов, предназначенных, как правило, для формирования оборотных средств активов.