 |
|
Методичні вказівки щодо вирішення завдання
Складаємо таблицю 5.2 та результати розрахунків заносимо в таблицю.
1. Вираховуємо фінансовий результат від реалізації продукції:
Чиста виручка - собівартість продукції (операційні витрати)
28,4 - 17,3 = 11,1 (тис. грн.)
29,6 - 18,1 = 11,5 (тис. грн.)
32,5 - 19,8 = 12,7 (тис. грн.)
33,0 - 20,1 = 12,9 (тис. грн.)
2. Визначаємо фінансовий результат від реалізації активів:
15,6 - 18,0 - 2,2 = - 4,6 тис. грн.
3. Вираховуємо фінансові витрати (виплату відсотків по кредиту):
40 тис. грн. х 20 / 100 = 8 тис. грн. (по 2 тис. грн. за квартал з відстрочкою 1 квартал)
І кв. 0
ІІ кв. 4 (тис. грн.)
ІІІ кв. 2 (тис. грн.)
ІV кв. 2 (тис. грн.)
4. Визначаємо фінансовий результат від всіх видів діяльності до оподаткування:
І кв. 11,1 + 0 – 0 = 11,1
ІІ кв. 11,5 - 4,6 - 4 = 2,9 (тис. грн.)
ІІІ кв. 12,7 + 0 - 2 = 10,7 (тис. грн.)
ІV кв. 12,9 + 0 - 2 = 10,9 (тис. грн.)
5. Визначаємо податок на прибуток (з 01.01.2012 р. – 21%):
11,1 х 21 / 100 = 2,3 тис. грн.
2,9 х 21 / 100 = 0,6 тис. грн.
10,7 х 21 / 100 = 2,2 тис. грн.
10,9 х 21 / 100 = 2,3 тис. грн.
6. Вираховуємо чистий прибуток:
11,1 - 2,3 = 8,8 (тис. грн.)
2,9 - 0,6 = 2,3 (тис. грн.)
10,7 - 2,2 = 8,5 (тис. грн.)
10,9 - 2,3 = 2,3 (тис. грн.)
7. Вираховуємо рентабельність продукції: прибуток від реалізації / собівартість продукції х 100:
11,1 : 17,3 = 64,16 (тис. грн.)
11,5 : 18,1 = 63,54 (тис. грн.)
12,7 - 19,8 = 64,14 (тис. грн.)
12,9 - 20,1 = 64,18 (тис. грн.)
Таблиця 5.2
План прибутку й збитків ресторану «Біла акація» у поквартальному розрізі
| Показники | 1 кв | 2 кв | 3 кв | 4 кв | За рік |
| Чиста виручка від реалізації | 28,4 | 29,6 | 32,5 | 123,5 | |
| Собівартість реалізованої продукції | 17,3 | 18,1 | 19,8 | 20,1 | 75,3 |
| Фінансовий результат від реалізації продукції | 11,1 | 11,5 | 12,7 | 12,9 | 48,2 |
| Доход від реалізації ОЗ | 15,6 | 15,6 | |||
| Балансова вартість реаліз-х ОЗ | |||||
| Витрати на реалізацію ОЗ | 2,2 | 2,2 | |||
| ФР від реалізації активів | -4,6 | -4,6 | |||
| Фінансові витрати | |||||
| ФР від всіх видів діяльності до оподатк. | 11,1 | 2,9 | 10,7 | 10,9 | 35,6 |
| Податок на прибуток | 2,3 | 0,6 | 2,2 | 2,3 | 7,5 |
| Чистий прибуток | 8,8 | 2,3 | 8,5 | 8,6 | 28,1 |
| Рентабельність ОД, % | 64,16 | 63,54 | 64,14 | 64,18 | 64,01 |
Висновок: визначена рентабельність операційної діяльності ресторану «Біла акація» свідчить про високу прибутковість проекту.
Завдання 5.3
Розробляється бізнес-план для одержання кредиту на фінансування робіт з модернізації туристичного комплексу ВАТ «Лісова пісня» у розмірі 1500 тис. грн. Основні положення кредитного договору: а) кредит видається на строк до 1-го року; б) погашення основної суми боргу передбачається наприкінці року – в грудні місяці; в) вартість кредиту - 22 % річних; г) відстрочка оплати відсотків - 0,5 року (із січня по червень включно).
Розмір капітальних вкладень для проведення модернізації технологічного комплексу складе 1740 тис. грн., з яких у січні на 1500 тис. грн. буде закуплене нове обладнання, а 240 тис. грн. у вересні будуть спрямовані на капітальний ремонт виробничих приміщень. У грудні планується виплата дивідендів акціонерам ВАТ «Лісова пісня» у розмірі 15% від чистого прибутку (прибутку, що залишається в розпорядженні підприємства після сплати податків). Ставка податку на прибуток відповідно до чинного законодавства.
Залишок коштів на рахунках підприємства й у касі на початок року складе 102,6 тис. грн.
На основі наведених у таблиці 5.3. вихідних даних необхідно: 1) скласти план грошових надходжень і витрат ( Кеш-Фло) по місяцях року; 2) визначити: а) чи зможе підприємство щомісяця здійснювати всі необхідні платежі; б) чи зможуть бути прийняті умови банку, що зобов’язують підприємство погасити всю заборгованість по оплаті відсотків за кредит у липні-місяці, а під кінець року сплатити основний борг; в) до якого місяця підприємство накопичить суму коштів, необхідну для погашення основного боргу; г) чи зможе підприємство виплатити дивіденди в запланованому розмірі.
Таблиця 5.3
Запланований виторг від реалізації й собівартість продукції
| Місяць | Виторг від реалізації продукції (без ПДВ і акцизу), тис. грн. | Поточні витрати, тис. грн. | |
| Усього | у тому числі: амортизаційні відрахування | ||
| січень лютий березень квітень травень червень липень серпень вересень жовтень листопад грудень | 964,3 877,1 921,6 903,4 1049,6 1603,1 1822,4 1884,8 1613,5 1012, 9991,5 904,7 | 735,8 664,8 696,3 683,6 799,4 1218,8 1265,8 1377,7 1225,5 767,3 754,0 686,0 | 67,0 67,0 67,0 60,0 60,0 60,0 58,0 58,0 58,0 55,0 55,0 55,0 |