 |
|
Тема 2.1. Расчет состава и структуры пассива баланса
Совокупные пассивы предприятия представляют собой источники формирования средств (имущества) предприятия.
Любое предприятие независимо от своей формы собственности и вида деятельности, формирует свои активы либо за счет собственных, либо за счет заемных источников, т.е. соотношение собственного и заемного капитала, условия формирования активов собственным или заемным капиталом, будут определять финансовую устойчивость и финансовую независимость предприятия. Поэтому в анализе совокупных пассивов ставятся следующие задачи:
· Анализ состава и структуры источников предприятия
· Анализ источников внеоборотных средств
· Анализ источников текущих активов
· Анализ кредиторской задолженности
· Расчет показателей финансовой независимости
Давая оценку изменения состава и структуры пассивов следует иметь ввиду, что пассивы, находящиеся в 5 разделе бухгалтерского баланса доходы будущих периодов и резервы предстоящих платежей по своей сути приравниваются к собственным источникам, поэтому они вычитаются из итога 5 раздела баланса и прибавляются к итогу раздела 3.
Изменение состава и структуры источников может повлечь серьезные изменения финансового состояния предприятия. Если изменение структуры вызвано ростом заемных источников, то это усиливает финансовую зависимость предприятия. Оправдано такое положение только в том случае, если росту заемного капитала соответствует рост объема реализации, рост прибыли и прирост денежных средств. Если на предприятии наблюдается рост кредиторской задолженности, то его необходимо сравнить с изменением дебиторов предприятия. Если рост кредиторской задолженности перекрывается суммой реальных дебиторов предприятия, платежи по которым поступят в течение 12 месяцев, то предприятия, которые осуществляют свою хозяйственную деятельность за счет собственного капитала, хотя и являются финансово-независимыми, но не могут иметь высокую оборачиваемость своих текущих активов. Это объясняется тем, что собственный капитал мало мобилен.
Внешние пользователи бухгалтерской информации предприятия оценивают структуру совокупных пассивов с точки зрения финансового риска при заключении сделок с предприятием. Риск с точки зрения банка, кредитора, инвестора и т. д. возрастает по мере снижения в составе совокупных пассивов доли собственного капитала.
Таблица № 1
Анализ совокупных пассивов предприятия
| III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ | Отчетный год | Предшествующий год | изменение за год | Удельный вес % | ||
| +/- | % | Отчетный | Предшествующий | |||
| Уставный капитал | 92 789 | 92 789 | - | - | 36,1 | 34,1 |
| Добавочный капитал (без переоценки) | 135 463 | 135 463 | - | - | 52,7 | 49,8 |
| Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) | -121 285 | -116 543 | -4 742 | 4,1 | -47,2 | -42,9 |
| Итого по разделу III | 107 510 | 117 514 | -10 004 | -8,5 | 41,8 | 43,2 |
| IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА | ||||||
| Заемные средства | 106 964 | 101 438 | 5 526 | 5,4 | 41,6 | 37,3 |
| Итого по разделу IV | 106 964 | 101 438 | 5 526 | 5,4 | 41,6 | 37,3 |
| V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА | ||||||
| Заемные средства | 14 014 | 12 221 | 1 793 | 14,7 | 5,4 | 4,5 |
| Кредиторская задолженность | 28 550 | 40 726 | -12 176 | -29,9 | 11,1 | 15,0 |
| В т.ч.: | ||||||
| Поставщики и подрядчики | 16 790 | 30 457 | -13 667 | -44,9 | 6,5 | 11,2 |
| Задолженность перед персоналом организации | 2 433 | 2 279 | 6,8 | 0,9 | 0,8 | |
| Задолженность перед государственными внебюджетными фондами | 2 936 | 2 157 | 36,1 | 1,1 | 0,8 | |
| Задолженность по налогам и сборам | 6 358 | 5 392 | 17,9 | 2,5 | 2,0 | |
| Прочие кредиторы | -108 | -24,5 | 0,1 | 0,2 | ||
| Доходы будущих периодов | 5 805 | -5 262 | -90,6 | 0,2 | 2,1 | |
| Итого по разделу V | 42 664 | 52 947 | -10 283 | -19,4 | 16,6 | 19,5 |
| БАЛАНС | 257 138 | 271 899 | -14 761 | -5,4 |
Из таблицы №1 видно, что в отчетном году баланс уменьшился на 5,4%.
Почти в 2 раза уменьшились краткосрочные обязанности поставщиков и подрядчиков и на 90,6% уменьшились доходы будущих периодов.